🚀 Обновлённая подборка лучших акций мира
📈за месяц +7,4% (+7,5%*)
📈с 17.01.2023 -2,3% (+9,4%*)
*Индекс S&P 500
🔭 Наша ставка на восстановление динамики циклических активов в прошлом месяце оказалось верной. Мы увеличиваем перевес в секторе потребительских товаров. На текущий момент эмитенты в этих сегментах торгуются на >4% ниже средних уровней за последние десять лет. Считаем, что ожидания рынка по выручке на конец 2023 г. достигли дна, а снижение вероятности рецессии позволит циклическим активам обогнать динамику индекса.
🔍 Мы фиксируем прибыль в акциях Match Group после роста на 22% и добавляем акции Las Vegas Sands на фоне переоткрытия Китая и прирост туристического потока в Макао. Также мы закрываем идею в Splunk и добавляем Netflix, где видим потенциал для роста на фоне привлечения новых рекламодателей на платформу. Мы закрываем наши позиции в Alphabet, но оставляем экспозицию на FAANG-группу через Amazon. В секторе энергетики мы предпочитаем Chevron и закрываем Halliburton после роста на 10%. Несмотря на позитивный долгосрочный взгляд на разворот в акциях Capri, в секторе потребительских товаров выборочного спроса на краткосрочном горизонте предпочитаем акции Mattel, в связи с грядущим выходом нового популярного фильма про Barbie – ждем прироста операционной прибыли компании от лицензирования IP бренда.
#Top10
![](https://cdn4.telegram-cdn.org/file/SwbHK_Rz4Tjw352H_at2I14kkHG7p7sNSFSiiL_QZHb8OsCs550FOuQNp8NwssQDnJjsqTWpRHsJw4tPOTFJzYdyRsHpcmgcJQjIeswcDPB7AAtgcB7l_1mg6zZtOBFSpvzN3KwtNfWu9OqTcw3Q8CHDNi_eaJoR9lKGQuwB4DAeB2ogdgxsYpxwWOiDgEWMj1qJKIsF5JnL1CXc0wS24otWZij0aiY8wIKIvfr5uqoJJR1Uxy4Ke3CR7d_8Sndvear7YULc9xKli9srZWeu7v1uIuoux6gVWO95lnxK6yIpHdCTBps4r13Ovv4-O1OhgZp7tCs4bKrpFh-OH505sw.jpg)